Microsoft и Google хотят укрепить рынок памяти. SK hynix заключила многолетние контракты на DDR5 для искусственного интеллекта

Многие годы рынок памяти жил в старом, обычном ритме. После периода дефицита необходимых систем возник их переизбыток, а потом были скидки. Этот механизм начинает заклинивать. Сегодня крупнейшие игроки, занимающиеся искусственным интеллектом, предпочитают платить больше за память, но заключают контракты, обеспечивающие непрерывность поставок на несколько лет, просто чтобы снизить риск остановки расширения дата-центров в середине гонки.

Гиганты искусственного интеллекта сегодня покупают не только чипы, но и душевное спокойствие на несколько лет, причем счет может достаться и обычным пользователям.

Кризис оперативной памяти: как будет выглядеть ситуация в апреле 2026 года? Вот цены на отдельные модули от Corsair, G.SKILL, Kingston и GOODRAM.

Это еще не официальное объявление, но направление ясно. Korea Economic Daily и KED Global пишут о предварительных переговорах SK Hynix с Microsoft о трехлетнем контракте на память DDR5 стоимостью десятки миллиардов долларов. Ожидается, что Google проведет аналогичные переговоры. В марте агентство Reuters добавило, что Samsung Electronics хочет перейти на трех- и пятилетние контракты. Память больше не покупается поквартально. Он становится стратегическим резервом для ИИ. Это не обязательно означает немедленный рост рынка памяти, но снижает вероятность больших скидок, к которым рынок DRAM приучил нас на протяжении многих лет. Reuters уже в 2024 году отмечало, что SK Hynix распродала HBM за весь год и почти весь 2025-й, а Micron обеспечил себе большую часть следующих поставок. Читатели знают этот образ из текстов о том, как SK Hynix выросла благодаря сотрудничеству с NVIDIA, Samsung запустила HBM4, а Micron борется за место на платформе Vera Rubin. Многолетние контракты только закрепляют эту договоренность. Тот, у кого приоритет перед поставщиком, быстрее настраивает серверы и легче защищает прибыль.

Samsung является основным поставщиком памяти HBM4 Gen 6 для платформы AMD Instinct MI455X и стоечной архитектуры Helios.

По сравнению с конкурентами, SK Hynix сегодня выглядит сильнее всех, поскольку сочетает свои позиции в HBM с доступом к гиперскейлерам. У Samsung есть масштаб, но она только восстанавливает доверие после проблем с HBM3E. «Микрон» меньше, но он выигрывает от того, что клиенты не хотят зависеть от одного поставщика. Долгосрочный эффект может быть простым. Менее цикличный рынок и более слабая позиция аудитории, не связанной с ИИ. Если будущее производство будет забронировано заранее, память для ПК, смартфонов и обычных серверов станет дороже, и ее будет сложнее получить, даже если сам бум ИИ со временем замедлится.

Источник: KED Global, Reuters, WCCFTech.